جستجوي پيشرفته | کتابخانه مجازی الفبا

در این مقاله با استفاده از داده های روزانه دوره زمانی 5/1/1382 تا 2/3/1386 به بررسی حافظه بلند بودن شاخص کل قیمت سهام بورس اوراق بهادار تهران پرداختیم. حافظه بلند بودن یک سری زمانی بدین معناست که اثر تکانه های وارده بر آن پایدار است و برای مدت نسبتا طولانی باقی می ماند. اگر سری x1 را بتوان به صورت (1 – L)d xt=εt مدلسازی کرد که در آن εt ~ N (0, σ2) (نوفه سفید) است. چنان چه 0 < d < 1 باشد، سری دارای حافظه بلند است. اگر 0 < d < 0.5 باشد واریانس سری محدود و سری به طور کلی پایا است. اگر0.5 < d < 1  باشد، واریانس آن نامحدود و سری غیر پایا خواهد بود. برای محاسبه پارامتر d که به آن پارامتر تفاضل گیری کسری می گویند از سه روش استفاده کردیم. با روش دامنه استاندارد شده (R/S)، d=0.49 و با روش دامنه استاندارد شده تغییر یافته (MRS)، d=0.468 و با روش نوسانات روندزدایی شده d = 0.3 (DFA) به دست آمد که بیان کننده آن است که حافظه بلند بودن سری تحت بررسی با هر سه روش تایید می شود.